Cartera del monje paciente

lunes, 18 de julio de 2016

Cambiamos de sitio otra vez


Buenas tardes a todos:

Les pido disculpas por adelantado, pero hemos cambiado todo a una dirección nueva de wordpress. Ahí les explico el motivo.

La dirección es:

https://elmonjepacienteblog.wordpress.com/

Les veo allí.

domingo, 17 de julio de 2016

Revisión semanal de los mercados


Pues nada señores, nos toca comenzar de nuevo. Una pena que hayamos perdido todas las entradas anteriores por algún indeseable, pero es lo que tenemos. O partimos de cero de nuevo o abandonamos, y yo pienso que tenemos que seguir adelante. Eso sí, de forma independiente, sin depender de un tercero. Para que no vuelva a pasar mejor una web austera como ésta que una muy bonita dependiente de otros.

Retomando las entradas antiguas vamos a hacer una revisión semanal de los mercados. Por cierto, ayer hice un webinario (gratuito como siempre) donde hablamos de los mercados en general y de los valores que llevamos en cartera en particular. Dijimos entre otras cosas que un defecto de mi cartera es que debería estar más diversificada. Eso es verdad, y reconozco que es lo que hay que hacer, pero ¿cómo compro un SP500 en máximos históricos?. Creo que Europa está más barata que USA por fundamentales. Otro punto que me quita las ganas de invertir en DAX es la doble imposición europea. La americana es fácil de recuperar, pero la Europea no tanto. Si invierto lo haría con un ETF indexado a DAX, y en USA lo mismo, ETF indexados de bajo coste. 

Volviendo a España estoy viendo cosas curiosas. La mayoría de los valores del Ibex son alcistas excepto Santander, Telefónica y BME. Quitando esos tres el resto son muy alcistas, hablamos de REE, ENAGÁS, ABERTIS, ACS, GAS NATURAL, IBERDROLA y REPSOL. MAPFRE está empezando a salir del pozo y en breve gira a tendencia alcista. Miremos un poco Ibex a ver qué hay:


Esto es un gráfico del Ibex en semanal. Siendo el gráfico bajista por análisis técnico ya están apareciendo señales de algo está cambiando. Miren el MACD sube pero el precio del Ibex se mantiene lateral. Esto es lo primero que aparece siempre en un cambio de tendencia. Luego tiene que confirmar rompiendo la mm30.

Es decir, tenemos un SP500 rompiendo máximos históricos y la mayoría de valores Ibex alcistas excepto los más pesados, SANTANDER y TELEFÓNICA. Yo sólo llevo 18 años en bolsa, pero todos los giros son así, giran los valores menos representativos primero, y los pesados después.

Lo que quiero decir es que llevamos 15 meses de mercado bajista y que le queda muy poco. Aprovecharía cualquier retroceso para comprar antes de que esto gire. Ojo, no digo que vayamos al cielo mañana, pero sí se observan cosas que me indican un inicio de cambio de tendencia.

Por valoraciones seguimos extremadamente baratos, unos fundamentales en general buenos y no cuadra una renta fija al 0 con una renta variable que da un 5-6% de RPD. Eso sigue sin cuadrar. Y aunque es verdad que yo pensaba el año pasado que subiríamos rápido para ajustar eso, el mercado ha dicho que no, que para abajo. Mirando el lado bueno he comprado muchísimas acciones en esta tendencia bajista junto con la reinversión de todos los dividendos, por lo que ya a 8500 puntos de Ibex mi cartera vale más que nunca. Por cierto, tienen arriba en la pestaña la composición de cartera y su valor. Faltan 26 Syngenta que guardo para ir a la OPA, que se espera para finales de año. 

En la próxima entrada analizaré por fundamentales ENAGÁS, que fue mi última compra. Les diré por qué he comprado a 26.98 euros/acción y qué espero de ella. Como anticipo les digo que hasta 2020 se esperan crecimientos del BPA del 5%. Ya veremos de dónde saldrá. Hoy en ENAGÁS es donde más dinero tengo invertido. 

Y por último quiero que vean el índice DAX, es que un índice con dividendos, no como el Ibex, para que vean en la tendencia global que estamos, que es alcista de largo plazo:


Y me despido. Durante las próximas semanas analizaré los resultados de todas las empresas. En general los espero buenos con la excepción de TELEFÓNICA que está herida de muerte y BME, que serán malos porque la tendencia del último es bajista y eso se nota en los volúmenes de negociación.

Saludos a toda la comunidad y adelante, que esto no ha hecho nada más que continuar.

Los ingresos pasivos

Les dejo una entrada que me ha pasado mi amigo MdD. Muchas gracias por darme la oportunidad de escribir esta magnífica entrada. 

Bienvenidos lectores,

¿A quién no le gustaría ganar un sueldo sin trabajar? Supongo que usted ya está imaginando situado en una isla caribeña tumbado en una hamaca o en la cima de una montaña respirando aire puro disfrutando de la vida y sentirse paz sin el estrés laboral.

En esta entrada quiero introducir el concepto de los ingresos pasivos y más adelante veremos cómo generarlos o conseguirlos. A continuación os pongo un epígrafe de un autor que resume perfectamente el concepto.

“La diferencia entre un ingreso activo y uno pasivo, es que el primero se puede traducir como: “Intercambiar tu tiempo por dinero”. Si no das tu tiempo, no tienes dinero. Si te enfermas, no ganas. Si vas de vacaciones, no hay dinero… Sencillamente con un ingreso normal, o activo, dependes de tus actividades para generar liquidez.
Un ingreso pasivo lo estructuras una vez, y en adelante lo recibes cada cierto periodo de tiempo. No importa si estás durmiendo, si estás trabajando, si estás en la bañera… O si sencillamente estás dedicándole un tiempo maravilloso a tu esposa en un restaurante de calidad. El dinero, seguirá llegando igual, incluso por años, sin que tengas que preocuparte de monitorearlo.”
Steve Pavlina


¿Qué son los ingresos pasivos?

Tal como describe Steve Pavlina, los ingresos pasivos es aquella cantidad de dinero que uno recibe sin la necesidad de trabajar activamente aunque la mayoría de las veces requiere al principio un esfuerzo para llevar a cabo.

A diferencia del ingreso pasivo, el ingreso activo se obtiene a partir del esfuerzo de uno mismo a través de un trabajo físico o intelectual que muchas veces conlleva la dedicación de un horario fijo durante los 5 días de la semana y algunas veces los sábados. ¿Me explico? Para poner un ejemplo claro, el sueldo que usted recibe por parte de la empresa se considera como ingreso activo ya que si usted no trabaja evidentemente no obtiene la nómina. Por tanto, usted aporta tu tiempo a la empresa a cambio de un dinero para poder satisfacer tus necesidades.   

¿Cómo generar ingresos pasivos?

Hasta todo parece entendible, pero esto requiere un esfuerzo arduo y a veces no es sencillo. Primero, antes de poder recibir unos ingresos pasivos hay que gastar menos de lo que se ingresa. Si gastas todo los ingresos, después no hay manera ahorrar y de poder comprar activos que nos permite generar u obtener ingresos pasivos. Así de fácil. Fácil de decir, difícil de realizar.

Reconozco que a veces no es nada sencillo ahorrar hoy en día debido a la larga crisis económica y financiera que nos encontramos. Por eso, hay que controlar tus gastos y también tus deudas, sobretodo intentar pagar primero las que tiene un alto interés bancario.

Una vez que tu situación se encuentra bajo control, entonces ya es el momento de iniciar a pensar en conseguir ingresos pasivos y empezar tu andadura hacia la Libertad Financiera. Desde mi punto de vista, adquirir activos que dan ingresos pasivos es algo muy positivo que creo que todo el mundo debería hacer para no depender únicamente del trabajo o de la pensión que nos da el gobierno del turno, algo que en mi humilde opinión es bastante mala.

Cualidades de los ingresos pasivos

A parte de todo lo que he expuesto hasta ahora, también quiero indicar cuales son las características más destacables de los ingresos pasivos. Un ingreso pasivo debería considerar como:

  1. Escalable: El ingreso pasivo debería ser algo que crecer, idealmente, hasta el “infinito” hasta que es lo suficiente para cubrir nuestras necesidades.
  2. Recibos que proviene de una fuente externa: Los ingresos pasivos son el dinero que alguien nos paga sin hacer algo por ellos. Si, la verdad es que no es de todo cierto ya que el principio tenemos que realizar un esfuerzo para luego obtener el dinero que “cae del cielo” (a veces aparece una cantidad determinada en nuestras cuentas bancarias sin realizar algo por conseguir).
  3. Sistematizado y automatizado: Para obtener ingresos pasivos hay que crear un sistema de la manera más automatizada para que transforme una necesidad en dinero y sin requerir ningún esfuerzo por nuestra parte, sino ya no serían pasivos.  

En la próxima entrada se expondrá algunos ejemplos para obtener ingresos pasivos. ¿Posees activos que te generan ingresos pasivos? ¿Piensas obtener ingresos pasivos en un futuro cercano? Comentad y así entre todos vamos enriquecer las diferentes maneras de conseguir unos ingresos extras.

MdD
Para cualquier duda, escribe en los comentarios y te responderé en la mayor brevedad posible. Gracias por pasar en el blog y participar en los comentarios. Nos vemos en la próxima entrada y que tenga un buen día.

Aviso
No poseo ninguna licencia que acredita la capacidad de asesorar a terceros sobre inversiones. Por tanto, no soy un profesional de inversiones ni un experto en temas relacionados con los impuestos. Este sitio sólo persigue para fines educativos. En ningún modo, soy responsable de las pérdidas sufridas por los terceros. Por favor consulte a un asesor profesional antes de invertir su propio dinero. Cualquier transacción publicada no es recomendación de compra o venta.